Zlaté bilančné pravidlo je jednou zo základných a najdôležitejších zásad zdravého finančného riadenia podniku. Hovorí, že dlhodobý majetok by mal byť financovaný z dlhodobých zdrojov. Inými slovami, doba, na ktorú je kapitál v podniku viazaný, by mala zodpovedať dobe, na ktorú je viazaný majetok, ktorý tento kapitál financuje.
Analógia: Predstavte si, že si kupujete dom na bývanie (dlhodobá investícia). Zlaté bilančné pravidlo hovorí, že by ste si ho nemali financovať krátkodobou pôžičkou so splatnosťou jeden rok, pretože by ste sa dostali do obrovských problémov s jej splatením. Na dlhodobú investíciu (dom) by ste mali použiť dlhodobé zdroje (vlastné úspory a dlhodobú hypotéku). Naopak, krátkodobú pôžičku si môžete vziať napríklad na financovanie krátkodobých zásob.
Prečo je Zlaté bilančné pravidlo také dôležité?
- Zabezpečenie likvidity a solventnosti: Ak by firma financovala dlhodobý majetok (napr. budovu) krátkodobým úverom, dostala by sa do existenčných problémov. Budova by ešte nezačala generovať dostatočný zisk na splatenie úveru, ale úver by už bol splatný. Dodržiavanie tohto pravidla chráni firmu pred platobnou neschopnosťou.
- Finančná stabilita: Firma, ktorá dodržiava toto pravidlo, nie je pod neustálym tlakom refinancovania a je vnímaná ako stabilnejšia.
- Dôvera pre banky a investorov: Pre banky je dodržiavanie tohto pravidla signálom, že manažment rozumie finančnému riadeniu a firma je menej riziková.
Ako to vyzerá v súvahe?
Zlaté bilančné pravidlo môžeme v súvahe sledovať v dvoch formách:
- Prísna forma:
Vlastné imanie ≥ Dlhodobý majetok(Hovorí, že celý dlhodobý majetok by mal byť financovaný len z vlastných zdrojov.) - Miernejšia (častejšia) forma:
(Vlastné imanie + Dlhodobé cudzie zdroje) ≥ Dlhodobý majetok(Hovorí, že dlhodobý majetok má byť financovaný z dlhodobých zdrojov celkovo – teda z vlastného imania a dlhodobých úverov a záväzkov.)
Tip od Účtovníctvoprekaždého.sk: „Zlaté bilančné pravidlo je jedným zo základných ukazovateľov, ktoré sledujeme pri finančnej analýze účtovnej závierky našich klientov. Aj keď ste malá firma, tento princíp je dôležitý pre vaše dlhodobé prežitie. V www.uctovnictvoprekazdeho.sk vám pomáhame nielen so zaúčtovaním, ale aj s interpretáciou vašej súvahy. Upozorníme vás, ak by štruktúra vášho financovania mohla v budúcnosti predstavovať riziko pre vašu likviditu.“
Ak máte ďalšie otázky alebo potrebujete pomôcť s analýzou finančného zdravia vašej firmy, neváhajte nás kontaktovať. V Účtovníctvo pre každého sme tu pre vás a radi sa pozrieme na vašu situáciu.
Súvisiace pojmy v našej encyklopédii:
Sledujte nás aj na sociálnych sieťach.
Potrebujete poradiť alebo hľadáte profesionálneho účtovníka? Neváhajte nás kontaktovať
Kontaktovať